Marchés de change : fondamentaux, produits et gestion des risque

1. La formation en résumé
Cette formation propose une immersion complète dans les fondamentaux des marchés de change, en mettant l’accent sur la compréhension des principes clés, des acteurs impliqués et des produits financiers associés. Elle se distingue par son approche pragmatique qui permet aux participants de maîtriser non seulement les mécanismes traditionnels du change au comptant, mais aussi les instruments dérivés tels que les swaps et options de change. L’objectif principal est d’équiper les salariés en poste avec les compétences nécessaires pour appréhender la valorisation, la gestion des risques liés aux produits de change, et pour utiliser efficacement les sources d’information sur ces marchés.

2. Les thèmes abordés
- Le fonctionnement du marché des changes : notions de pair de devises, codes ISO, devises majeures et exotiques, change croisé, cotation, position de change, organisation et acteurs des marchés OTC et Forex.
- Les paramètres influençant la formation des cours : parité du pouvoir d’achat, politique des banques centrales, taux d’intérêt.
- Les opérations de change sur les marchés de gré à gré et organisés : couverture, spéculation, contrats futures, chambres de compensation.
- Le change à terme et les futures de change : caractéristiques, actualisation, risques, marges, points de swap, Non Deliverable Forward (NDF), analyse graphique et prévisions.
- Les opérations de carry trade.
- Les swaps de change : utilisation, montage, dénouement.
- Les options de change et produits structurés : fonctionnement des options vanilles, binaires, à barrière, ainsi que les produits structurés de change.
- Le trading des opérations de change : étapes du front office, pricing, capture des deals, confirmation, documentation, settlement, valorisation, calcul des ajustements, vérification indépendante des prix, calcul du P&L.
- Synthèse et évaluation finale.

3. Éléments de méthodologie de la formation
La formation s’appuie sur une pédagogie interactive et progressive, combinant des présentations PowerPoint, des illustrations concrètes et des exercices pratiques pour favoriser l’acquisition des connaissances. Des outils d’évaluation tels que QCU, vrai/faux et questions-réponses sont utilisés tout au long du parcours pour vérifier et consolider les acquis. Le programme prévoit également des synthèses régulières afin d’assurer une bonne assimilation des contenus. Cette approche pragmatique est particulièrement adaptée aux professionnels souhaitant enrichir leur expertise sur les marchés des changes et leur gestion des risques.