Produits de taux fermes et dérivés

La formation en résumé

Cette formation porte sur les produits comptant et dérivés de taux, leurs mécanismes de calcul et de valorisation, ainsi que leur utilisation dans les stratégies d’investissement, de financement et de couverture. Elle vise à permettre aux participants de distinguer les principaux instruments, d’analyser les risques associés aux portefeuilles de taux et d’appliquer des méthodes de gestion et de couverture adaptées. Les aspects de gestion obligataire, de comptabilisation et de traitement prudentiel sont également abordés.

Le programme

• Notions de taux, courbes de taux, actualisation et conventions de calcul.


• Évaluation des produits monétaires et obligataires, sensibilité, duration et convexité.


• Produits comptant et dérivés fermes de taux : obligations, FRA, futures et swaps.


• Dérivés optionnels, produits structurés et organisation des marchés de taux.


• Risques des portefeuilles de taux, impasses et techniques de couverture.


• Comptabilisation, traitement prudentiel et stratégies de gestion obligataire.

Les compétences visées

• Distinguer les principaux produits et marchés de taux.


• Identifier les instruments adaptés à des besoins d’investissement, de couverture ou de financement.


• Évaluer et analyser les produits de taux, notamment leur sensibilité et leur valorisation.


• Analyser les risques d’un portefeuille de taux et choisir des techniques de couverture appropriées.


• Appliquer une méthodologie pratique à l’analyse et à la gestion des produits de taux.

À qui s’adresse cette formation ?

La formation s’adresse aux professionnels intervenant sur les marchés financiers et dans la gestion de produits ou de portefeuilles de taux. Elle peut concerner notamment les gestionnaires d’actifs, trésoriers, traders de taux, gestionnaires de risques, responsables de back-office, comptables et administrateurs de fonds.

Éléments de méthodologie

La pédagogie alterne illustrations et exercices pratiques. Des supports de présentation accompagnent les apports, complétés par des synthèses et des séquences de questions-réponses.