Selon la loi n°2018-771 du 5 septembre 2018 relative à la liberté de choisir son avenir professionnel, tout bilan de compétences comprend les trois étapes clés suivantes :

1. La phase préliminaire :
Cette phase d'introduction du bilan de compétences a pour but de confirmer l'engagement du(e) le(a) futur(e) bénéficiaire dans cette démarche. Les conditions de déroulement, les méthodes et techniques utilisées sont expliquées. Les besoins, attentes et objectifs souhaités sont analysés afin de déterminer la formule la mieux adaptée, la durée et le rythme des rendez-vous.
L'entretien préliminaire est mené avec un(e) consultant(e) attitré qui va accompagné(e) le(a) futur(e) bénéficiaire tout au long de son parcours de réalisation du bilan.

2. La phase d'investigation :
Cette phase centrale du bilan de compétences consiste en des entretiens individuels avec le(a) consultant(e)qui utilise des questionnaires pertinents pour aider le(a) futur(e) bénéficiaire à analyser ses compétences, aptitudes, motivations, caractéristiques personnelles et centres d'intérêt. Différents outils sont utilisés tels que l'autobiographie, le récit de vie, des tests de personnalité, des questionnaires sur les compétences, des enquêtes métiers, etc. L'objectif est de clarifier le projet professionnel et d'élaborer un plan d'action pour sa mise en œuvre.
Des conseils pour la rédaction de CV et de lettre de motivation ainsi que pour la préparation aux entretiens d'embauche sont également proposés.

3. La phase de conclusion :
Dans cette étape finale du bilan de compétences, les résultats détaillés de la phase d'investigation sont examinés, les facteurs qui pourraient faciliter la réalisation d'un projet professionnel ou d'une formation sont répertoriés, et les principales étapes de la mise en œuvre du projet sont prévues sous la forme d'un rétro-planning.
À la fin du bilan, un document de synthèse confidentiel et personnel est remis au bénéficiaire. Ce document rappelle les circonstances du bilan, les compétences et aptitudes du bénéficiaire en lien avec les perspectives d'évolution constatées, le projet retenu ainsi que les principales étapes envisagées pour sa réalisation.

La phase de suivi post-bilan
Un entretien de suivi est proposé six mois après la fin du bilan pour faire le point avec le bénéficiaire sur l'avancée du projet. Cet entretien permet de remettre en perspective l'efficacité du bilan de compétences et les éventuels freins à la réalisation du projet et comment y faire face.